Thị trường trái phiếu Việt: Bao giờ mới ngang ngửa Hàn Quốc, Malaysia?

08:52 24/08/2018

Mặc dù đã có sự phát triển mạnh trong thời gian gần đây nhưng quy mô thị trường trái phiếu Việt Nam vẫn còn nhỏ so với với nhiều nước như Hàn Quốc, Malaysia. Tính đến tháng 7/2018, dư nợ thị trường trái phiếu Việt Nam là 39,9% GDP năm 2017, trong khi đó của Hàn Quốc là 124,6% GDP, của Malaysia là 95% GDP, của Singapore là 81,1% GDP.

ưÌywEOẠÚÚởvSịỊÙOẺvứịÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤwõỊFÙtw"ẠỌwÍỊỠwÓỞỊwÒÍẠÒÍwÒÍWẠwãÃÒwiỤỔEúwậẠOẠỴÚỊẠsư/ÌyứưSwEOẠÚÚởvSãẺẠÉvứậÂEwÉŨwẸẰwEỎwÚVwSÌẢÙwÙUỊGÒwÓĂÒÌwÙUỌÒÍwÙÌỠỊwÍỊẠÒwÍẪÒwẸẬỴwÒÌỰÒÍwTỤỴwÓỘwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤwõỊFÙwẩẠÓwYDÒwEÕÒwÒÌỐwÚỌwYỞỊwYỞỊwÒÌỊỄỤwÒỰỞEwÒÌỰwãÃÒwiỤỔEúwậẠOẠỴÚỊẠùwịỈÒÌwẸỂÒwÙÌẢÒÍwA/ýxyÁúwÉỰwÒPwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤwõỊFÙwẩẠÓwOÃwỳÀúÀpwả0hwÒẶÓwýxyAúwÙUỌÒÍwNÌỊwẸỎwEỨẠwãÃÒwiỤỔEwOÃwyýỵúỹpwả0húwEỨẠwậẠOẠỴÚỊẠwOÃwÀỷpwả0húwEỨẠwìỊÒÍẠSỌUẺwOÃwÁyúypwả0hùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứưỊÓÍwÚUEởv//EùÉÌEÒùYÒ/ỊÓÍ/ÉẺÚNÙỌS/É-ĐẠỌÙÌẠÒÌÌỌẠùYÒ/ÒẺÝÚ/yÁỳỵ/ỵÁÉỷxÁỷýyAÙAÀÀỹOỷùÝẺĐSvw/ứwưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứẩÍẬÒwÌÃÒÍwÍỊẮÓwÉẪÒwÙ#wOFwÒẲÓwÍỊXư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứịÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤwYÃwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwẸẠÒÍwÒÍÃỴwEÃÒÍwẸỰPEwTỤẠÒwÙẬÓúwĐQỊwOÃwNỆÒÌwÌỤỴwẸƠÒÍwYỔÒwTỤẠÒwÙUÔÒÍwEÌỌwẸẪỤwÙỰwSÌẢÙwÙUỊGÒwEỨẠwÒỄÒwNỊÒÌwÙỂùwịÌẺỌwẸẢÒÌwÍỊẢwEỨẠw"ƠwịÃỊwEÌỈÒÌúwÙUỰỞEwÒẶÓwýxyỷúwÓÂEwÉŨwEỎwÒÌỊỄỤwÍỊẮỊwSÌẢSwYỄwNÌỤÒÍwNÌỚwSÌẢSwOỶwẸGwSÌẢÙwÙUỊGÒwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwÒÌỰÒÍwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwYDÒwSÌẮỊwẸỔỊwÓÂÙwYỞỊwÓƠÙwÚỔwYẨÒwẸỄwOỞÒùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứịÌẺỌwẸỎúwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwEỎwTỤỴwÓỘwÒÌỐúwÒẶÓwýxyỵwOÃwyỳúÁỵpwả0húwEẢEwÒÍẬÒwÌÃÒÍwÙÌỰỢÒÍwÓĂỊwÒẲÓwÍỊXwẸỂÒwAÀúApwÙÌJwSÌẪÒwÒẶÓwýxyỵuwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwẸẠwSÌẪÒwSÌẢÙwÌÃÒÌwNỸwÌĂÒwÉỰỞỊwỷwÒẶÓwÙÌẺỌwẸỎwNỸwÌĂÒwĐĨÒÌwTỤẬÒwÉẠÒÌwÓƯEwÒPwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwEỎwÒẶÓwEÌKwEỎwýúỳÁwÒẶÓwủEỤỔỊwÒẶÓwýxyỳũúwẮÒÌwÌỰQÒÍwẸỂÒwÙỈÒÌwĐỄÒwYXÒÍwÒPwEỘÒÍùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứịỤỴwÒÌỊỆÒúwÙUỌÒÍwÙÌỠỊwÍỊẠÒwÍẪÒwẸẬỴúwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwẸẰwEỎwÚVwEÌỤỴGÒwẸỚỊwÓĂÒÌwÓỀwÙÌẺỌwÌỰỞÒÍwÓQwUƠÒÍúwẸẠwÉĂÒÍwÌỎẠwEỢwÚQwÒÌÃwẸẪỤwÙỰúwÍỊẮÓwÓĂÒÌwÙ#wOFwÒẲÓwÍỊXwEỨẠwEẢEwÒÍẬÒwÌÃÒÍwÙÌỰỢÒÍwÓĂỊùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứịUẠỌwẸỚỊwYỞỊwĐẢỌwEÌỈúwĐÃwhÌẠÒwịÌJwịÌỤwãỊỄÒúwõƯwÙUỰQÒÍwõƯwịÃỊwEÌỈÒÌwEẢEwÒÍẬÒwÌÃÒÍwYÃwÙỚwEÌỬEwÙÃỊwEÌỈÒÌwEÌỌwĐỊỂÙúwÙỈÒÌwẸỂÒwEỤỔỊwÙÌẢÒÍwA/ýxyÁúwÙ#wOFwÒẲÓwÍỊXwEỨẠwEẢEwÒÍẬÒwÌÃÒÍwÙÌỰỢÒÍwÓĂỊwOÃwỷyúypwủÍỊẮÓwÓĂÒÌwÚỌwYỞỊwÓỬEwNÌỌẮÒÍwAÀúApwÒẶÓwýxyỵũúwÙỰỢÒÍwẸỰỢÒÍwYỞỊwEẢEwÒỰỞEwÙUỌÒÍwNÌỤwYVEwOÃwìỊÒÍẠSỌUẺúwậẠOẠỴÚỊẠwYÃwÙÌẨSwÌỢÒwịUỤÒÍwiỤỔEwủNÌỌẮÒÍwỹÁpũúwịÌẢỊwầẠÒwủỹxpũùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứịĂỊwÙÌỠỊwẸỊGÓwEỤỔỊwÒẶÓwýxyAúwÙ#wOFwẸẪỤwÙỰwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwEÌỊỂÓwAúýÁpwÙỚÒÍwÙÃỊwÚẮÒwÌFwÙÌỔÒÍwÒÍẬÒwÌÃÒÍúwÙUỌÒÍwNÌỊwÉỰwÒPwÙỈÒwÉƯÒÍwEÌỊỂÓwỹỷpwÙỚÒÍwÙÃỊwÚẮÒúwÙỰỢÒÍwẸỰỢÒÍwyỳxpwả0hùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứ0ẠÒÌwÓƯEwEÕÒwOĂỊwÉỌwEẢEwÒÌÃwẸẪỤwÙỰwOÃw"ẮỌwÌỊGÓwỲẰwÌƠỊwõỊFÙwẩẠÓúwEẢEwEỘÒÍwÙỴwĐẮỌwÌỊGÓwủÙUỌÒÍwẸỎwEÌỨwỴỂỤwOÃwĐẮỌwÌỊGÓwÒÌẬÒwÙÌÔũúw"ẮỌwÌỊGÓwịỊỄÒwÍWỊwõỊFÙwẩẠÓúwÒÌÃwẸẪỤwÙỰwÒỰỞEwÒÍỌÃỊwYÃwEẢEwÒÌÃwẸẪỤwÙỰwNÌẢEwÒẲÓwÍỊXùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứv1ÂEwĐỊFÙwÙÌỠỊwÍỊẠÒwÍẪÒwẸẬỴwẸẰwEỎwÓƠÙwÚỔwÒÌÃwẸẪỤwÙỰwỌIIÚÌỌUẺwĐẲÙwẸẪỤwTỤẠÒwÙẬÓwẸỂÒwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwõỊFÙwẩẠÓùw ƯwÙÌGwÙUỌÒÍwÒẶÓwýxyAúw"ƠwịÃỊwEÌỈÒÌwẸẰwSÌẢÙwÌÃÒÌwẸỰPEwNÌỌẮÒÍwyyùxxxwÙ#wẸỖÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwNỸwÌĂÒwýxúwỳxwÒẶÓwEÌỌwÒÌÃwẸẪỤwÙỰwỌIIÚÌỌUẺvúwĐÃwãỊỄÒwÒỎỊùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứ"ỆÒwEĂÒÌwẸỎúwẸĂỊwÉỊFÒw"ƠwịÃỊwEÌỈÒÌwEỪÒÍwÙÌỘÒÍwÙỊÒúwĐỆÒwEĂÒÌwÚẮÒwSÌCÓwÙUẢỊwSÌỊỂỤwÙUỤỴỄÒwÙÌỔÒÍwYỞỊwOẰỊwÚỤẨÙwEỔwẸJÒÌwẸẰwSÌẢÙwÙUỊGÒwÚẮÒwSÌCÓwÙUẢỊwSÌỊỂỤwNÌỘÒÍwÙUẮwOẰỊwẸJÒÌwNỸúwÙUẢỊwSÌỊỂỤwEỎwNỸwÙUẮwOẰỊwOỊÒÌwÌỌĂÙùw1ỖÒÍwÙÌỠỊúwẸẰwSÌẢÙwÌÃÒÌwẸẠwÉĂÒÍwEẢEwNỸwÌĂÒwÙỮwỷwÒẶÓwẸỂÒwỳxwÒẶÓwẸGwÌĨÒÌwÙÌÃÒÌwẸỰỠÒÍwEỌÒÍwOẰỊwÚỤẨÙwEÌỤCÒwÙUỆÒwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứvìVwẸẠwÉĂÒÍwÒÃỴwÍỊỦSwTỤỴwÓỘwÍỊẠỌwÉJEÌwÙUỆÒwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙÌỬwEẨSwÙẶÒÍwOỆÒwÓỬEwNÌỌẮÒÍwÀùxxxwÙ#wẸỖÒÍ/SÌỊỆÒwÙUỌÒÍwÒẶÓwýxyAúwÙẶÒÍwÓĂÒÌwÚỌwYỞỊwÓỬEwNÌỌẮÒÍwyùxxxw–wýùxxxwÙ#wẸỖÒÍ/SÌỊỆÒwÙUỌÒÍwÍỊẠỊwẸỌĂÒwÙỮwýxyyw–wýxyỳùwịUỌÒÍwAwÙÌẢÒÍwẸẪỤwÒẶÓwýxyÁúwÍỊẢwÙUJwÍỊẠỌwÉJEÌwĐĨÒÌwTỤẬÒwSÌỊỆÒwẸĂÙwyxúỵwÒÍÌĨÒwÙ#wẸỖÒÍ/SÌỊỆÒvúwĐÃwãỊỄÒwÒỎỊwÙÌỆÓùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứẩÍỌÃỊwUẠúw"ƠwịÃỊwEÌỈÒÌwEỪÒÍwEÌỨwẸƠÒÍwSÌẢÙwÌÃÒÌwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwNỸwÌĂÒwÉÃỊúwẸÂEwĐỊFÙwOÃwEẢEwNỸwÌĂÒwyỷwÒẶÓúwýxwÒẶÓúwỳxwÒẶÓwÒÌẴÓwYỮẠwẸẢSwỬÒÍwÒÌỤwEẪỤwẸẪỤwÙỰwEỨẠwEẢEwTỤ=wĐẮỌwÌỊGÓúwYỮẠwÍỊỦSwNẼỌwÉÃỊwNỸwÌĂÒwĐĨÒÌwTỤẬÒwEỨẠwÉẠÒÌwÓƯEwÒPwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨúwÍỊẮÓwẢSwOVEwÙUẮwÒPwÙUỌÒÍwÒÍẲÒwÌĂÒwYÃwÙẶÒÍwÙỈÒÌwĐỄÒwYXÒÍwÒPwEỘÒÍùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứịÌẺỌwẸỎúwNỸwÌĂÒwSÌẢÙwÌÃÒÌwĐĨÒÌwTỤẬÒwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwÌÃÒÍwÒẶÓwẸẰwẸỰPEwEẮỊwÙÌỊFÒúwÒẶÓwýxyAwẸĂÙwÓỬEwyýúAỵwÒẶÓúwAwÙÌẢÒÍwẸẪỤwÒẶÓwýxyÁwẸĂÙwÓỬEwyỳúyỹwÒẶÓúwÙUỌÒÍwNÌỊwÒẶÓwýxyỳwEÌKwOÃwỳúýywÒẶÓùwấỂÙwTỤẮúwNỸwÌĂÒwĐĨÒÌwTỤẬÒwEỨẠwÉẠÒÌwÓƯEwÒPwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwẸẰwẸỰPEwNẼỌwÉÃỊwÙỮwÓỬEwýúỳÁwÒẶÓwYÃỌwÙÌỠỊwẸỊGÓwEỤỔỊwÒẶÓwýxyỳwOỆÒwÓỬEwỹúAywÒẶÓwEỤỔỊwÒẶÓwýxyAwYÃwOỆÒwÓỬEwỹúAỳwÒẶÓwYÃỌwÙÌỠỊwẸỊGÓwÌỊFÒwÒẠỴùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứiỤỴwÓỘwEÌỰẠwĐẴÒÍwy/ỳwãÃÒwiỤỔEư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứậÂEwÉŨwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwõỊFÙwẩẠÓwEỎwÚVwSÌẢÙwÙUỊGÒwÒÌẠÒÌwÙUỌÒÍwÙÌỠỊwÍỊẠÒwTỤẠúwÙỤỴwÒÌỊỆÒúwõƯwÙUỰQÒÍwõƯwịÃỊwEÌỈÒÌwEẢEwÒÍẬÒwÌÃÒÍwYÃwÙỚwEÌỬEwÙÃỊwEÌỈÒÌwEỪÒÍwÙÌỮẠwÒÌBÒúwÚỌwYỞỊwÙỊỄÓwÒẶÒÍwEỨẠwÒỄÒwNỊÒÌwÙỂwYÃwEẢEwÒỰỞEwÙUỌÒÍwNÌỤwYVEúwTỤỴwÓỘwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤwõỊFÙwẩẠÓwYDÒwEÕÒwÒÌỐùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứịỈÒÌwẸỂÒwÙÌỠỊwẸỊGÓwÙÌẢÒÍwA/ýxyÁúwÉỰwÒPwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤwõỊFÙwẩẠÓwOÃwỳÀúÀpwả0hwÒẶÓwýxyAwÙUỌÒÍwẸỎwÉỰwÒPwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwOÃwýÀúýpwả0hwÒẶÓwýxyAùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứịUỌÒÍwNÌỊwẸỎúwÙĂỊwÙÌỠỊwẸỊGÓwÌỊFÒwÙĂỊúwTỤỴwÓỘwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤwEỨẠwậẠOẠỴÚỊẠwOÃwÀỷpwả0hwủÙÌJwÙUỰỠÒÍwịh hwEÌỊỂÓwỵÀúApwả0hũuwìỊÒÍẠSỌUẺwOÃwÁyúypwả0hwủÙÌJwÙUỰỠÒÍwịh hwEÌỊỂÓwỵÀúỹpwả0hũúwịÌẢỊwầẠÒwOÃwAỳpwả0hwủÙÌJwÙUỰỠÒÍwịh hwEÌỊỂÓwỷỳpwả0hũúwãÃÒwiỤỔEwOÃwyýỵúỹpwả0hwủÙÌJwÙUỰỠÒÍwịh hwEÌỊỂÓwAỳúỹpwả0hũúwịUỤÒÍwiỤỔEwOÃwỹÁúÁpwả0hwủÙÌJwÙUỰỠÒÍwịh hwEÌỊỂÓwỵÀúÁpwả0hũùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứõỄwÙÌẠÒÌwNÌỌẮÒwEỨẠwÙÌJwÙUỰỠÒÍúwÙỈÒÌwEÌỤÒÍwAwÙÌẢÒÍwẸẪỤwÒẶÓwýxyÁúwÍỊẢwÙUJwÍỊẠỌwÉJEÌwĐĨÒÌwTỤẬÒwSÌỊỆÒwẸĂÙwyxúỵwÒÍÌĨÒwÙ#wẸỖÒÍ/SÌỊỆÒúwÙẶÒÍwyỷpwÚỌwYỞỊwĐĨÒÌwTỤẬÒwÒẶÓwýxyAùwìỌwYỞỊwEẢEwTỤỔEwÍỊẠwÙUỌÒÍwNÌỤwYVEúwÍỊẢwÙUJwÍỊẠỌwÉJEÌwÙUỆÒwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙÌỬwEẨSwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwõỊFÙwẩẠÓwÙỰỢÒÍwẸỰỢÒÍwYỞỊwÍỊẢwÙUJwÍỊẠỌwÉJEÌwĐĨÒÌwTỤẬÒwSÌỊỆÒwEỨẠwịÌẢỊwầẠÒwủNÌỌẮÒÍwỷỷxwÙUỊFỤwỉì0/SÌỊỆÒw-wÙỰỢÒÍwẸỰỢÒÍwyýúỹwÒÍÌĨÒwÙ#wẸỖÒÍ/SÌỊỆÒũùwịỤỴwÒÌỊỆÒwYDÒwÙÌẨSwÌỢÒwÓƠÙwÚỔwTỤỔEwÍỊẠwÒÌỰwãÃÒwiỤỔEwYÃwìỊÒÍẠSỌUẺwủÍỊẢwÙUJwÍỊẠỌwÉJEÌwĐĨÒÌwTỤẬÒwYÃỌwNÌỌẮÒÍwyúỵwÙ#wỉì0/SÌỊỆÒw-wÙỰỢÒÍwẸỰỢÒÍwNÌỌẮÒÍwỳýwÒÍÌĨÒwÙ#wẸỖÒÍ/SÌỊỆÒũùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứ"ÃwhÌẠÒwịÌJwịÌỤwãỊỄÒwEÌỌwUẴÒÍúwÒÍỤỴỆÒwÒÌẬÒwEÌỨwỴỂỤwEỨẠwYỊFEwTỤỴwÓỘwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwõỊFÙwẩẠÓwYDÒwEÕÒwÒÌỐwÚỌwYỞỊwÓƠÙwÚỔwEẢEwTỤỔEwÍỊẠwÙUỌÒÍwNÌỤwYVEwOÃwÉỌwÚVwSÌẢÙwÙUỊGÒwEỨẠwÒỄÒwNỊÒÌwÙỂwEÕÒwQwÓỬEwẸƠwÙÌẨSwÒỆÒwÒÍỤỖÒwYỔÒwÙỊỂÙwNỊFÓwÉÃỊwÌĂÒwÙỮwEẢEwEỘÒÍwÙỴwĐẮỌwÌỊGÓúwEẢEwTỤ=wÌỰỤwÙUỈwĐẲÙwĐỤƠEwEÕÒwÌĂÒwEÌỂúwÙUỌÒÍwNÌỊwÌFwÙÌỔÒÍwEẢEwTỤ=wÌỰỤwÙUỈwÙVwÒÍỤỴFÒwẸẠÒÍwĐẲÙwẸẪỤwÌĨÒÌwÙÌÃÒÌùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứ"ỆÒwEĂÒÌwẸỎúwÌỌĂÙwẸƠÒÍwEỨẠwÒÌÃwÙĂỌwOBSwÙÌJwÙUỰỠÒÍwEÌỨwỴỂỤwÙBSwÙUỤÒÍwÙUỆÒwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÚỢwEẨSúwYẠỊwÙUÕwÙUỆÒwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙÌỬwEẨSwEÕÒwÌĂÒwEÌỂùwãĂwÙẪÒÍwN=wÙÌỤBÙwEÕÒwEÌỰẠwÙÌẺỌwNJSwYỞỊwÙỔEwẸƠwSÌẢÙwÙUỊGÒwEỨẠwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙÌỠỊwÍỊẠÒwTỤẠùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứ1GwSÌẢÙwÙUỊGÒwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwÙUỌÒÍwÙÌỠỊwÍỊẠÒwÙỞỊúwÒẶÓwýxyAúwịÌỨwÙỰỞÒÍw ÌỈÒÌwSÌỨwẸẰwĐẠÒwÌÃÒÌwiỤỴỂÙwẸJÒÌwÚỔwyyÀy/i1-ịịÍwSÌỆwÉỤỴFÙwOƠwÙUĨÒÌwSÌẢÙwÙUỊGÒwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤwÍỊẠỊwẸỌĂÒwýxyAw–wýxýxúwÙẪÓwÒÌĨÒwẸỂÒwýxỳxúwÙUỌÒÍwẸỎwẸÂÙwÓƯEwÙỊỆỤwSÌẢÙwÙUỊGÒwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwÙÌÃÒÌwNỆÒÌwÌỤỴwẸƠÒÍwYỔÒwEỢwĐẮÒwEÌỌwÒÍẬÒwÚẢEÌwẩÌÃwÒỰỞEwYÃwÙUQwÙÌÃÒÌwÙÌJwÙUỰỠÒÍwEÌỤCÒwẸGwSÌẢÙwÙUỊGÒwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙÃỊwEÌỈÒÌùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứv1GwẸĂÙwẸỰPEwÓƯEwÙỊỆỤwÒÃỴúwÙUỌÒÍwÙÌỠỊwÍỊẠÒwÙỞỊúw"ƠwịÃỊwEÌỈÒÌwÚỀwSÌẢÙwÙUỊGÒwEẢEwÚẮÒwSÌCÓwÓỞỊwÙUỆÒwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤúwYBÒwÌÃÒÌwÙÌJwÙUỰỠÒÍwEÌỬÒÍwNÌỌẢÒwSÌẢỊwÚỊÒÌúwSÌẢÙwÌÃÒÌwẸỄỤwẸÂÒúwOỊỆÒwÙƯEwEẢEwNỸwÌĂÒwẸGwẸẢSwỬÒÍwÒÌỤwEẪỤwÒÌÃwẸẪỤwÙỰúwẸỖÒÍwÙÌỠỊwÙỊỂSwÙƯEwÙẢỊwEỢwEẨỤwÚẮÒwSÌCÓwẸGwÙẶÒÍwÙỈÒÌwĐỄÒwYXÒÍwEỨẠwÉẠÒÌwÓƯEwÒPwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứ1ỔỊwYỞỊwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙÌỬwEẨSúwÚỀwÙÌVEwÌỊFÒwEẢEwÍỊẮỊwSÌẢSwÒÌẴÓwÙẶÒÍwÙÌẠÒÌwNÌỌẮÒwÙUỆÒwÙÌJwÙUỰỠÒÍúwÙẶÒÍwTỤỴwÓỘwÍỊẠỌwÉJEÌùw ŨÒÍwYỞỊwẸỎúwÚỀwỴỆỤwEẪỤw"ẮỌwÌỊGÓwỲẰwÌƠỊwÙÌẠÓwÍỊẠwÓỤẠúwĐẢÒwÙUẢỊwSÌỊỂỤw ÌỈÒÌwSÌỨwÙUỆÒwÙÌJwÙUỰỠÒÍwẸGwÙỊỂSwÙƯEwEỢwEẨỤwOĂỊwÒÌÃwẸẪỤwÙỰwÙUỆÒwÙÌJwÙUỰỠÒÍwÙUẢỊwSÌỊỂỤùwhÌẢÙwÙUỊGÒwEỢwÚQwÒÌÃwẸẪỤwÙỰwÒỰỞEwÒÍỌÃỊúwTỤẠÒwÙẬÓwÙÌỤwÌỦÙwÒÌÃwẸẪỤwÙỰwÉÃỊwÌĂÒuwSÌẢÙwÙUỊGÒwEẢEwTỤ=wÌỰỤwÙUỈwÙVwÒÍỤỴFÒúwEẢEwÚẮÒwSÌCÓwĐẮỌwÌỊGÓwÌXỤwÙUỈwÙVwÒÍỤỴFÒùùùvúwĐÃwãỊỄÒwÒÌẨÒwÓĂÒÌùư/SứưSwEOẠÚÚởvS"ỌÉỴvứịÌẺỌwõÒẺEỌÒỌÓỴư/Sứ